Wróć do listy funduszy

Fundusz BPH Pieniężny

Informacje podstawowe

Poziom ryzyka:*
2/7 Niskie
Horyzont inwestycyjny:
od 3 miesięcy
Ranking 12M na 2017-03-31:
3 A
Wartość aktywów netto na 2017-03-31:
516 mln PLN
Częstotliwość wyceny:
dzienna
Minimalna wpłata:
1 000 PLN
Minimalna dopłata:
100 PLN
Maksymalna opłata manipulacyjna:
1%
Maksymalna opłata stała za zarządzanie:
1%
Rzeczywista opłata stała za zarządzanie:
0,8%
Opłata zmienna za zarządzanie:
20% stopy zwrotu czytaj więcej
Zobacz szczegóły:

Wyniki subfunduszu Zamów wyceny
na SMS/e-mail

Zmiany wartości

Wykres szczegółowy
Za okres: 2016-04-27 - 2017-04-27
Stopa zwrotu:

Stopy zwrotu

Porównaj z innymi
funduszami
OKRES SUBFUNDUSZ
YTD 0,82%
1 miesiąc 0,25%
3 miesiące 0,80%
6 miesięcy 0,69%
1 rok 1,40%
3 lata -/-%
5 lat -/-%
10 lat -/-%

Komentarz analityczny Wszystkie komentarze: BPH Pieniężny

Jacek Mielcarek - Zarządzający Subfunduszami BPH TFI
Jacek Mielcarek Zarządzający Funduszami BPH TFI
2017-04-13Komentarz zarządzającego

Trudności Donalda Trumpa w procedowaniu w Kongresie reformy służby zdrowia zaowocowały zmianą oczekiwań rynków finansowych w zakresie tempa w jakim wdrożone zostaną jego pozostałe obietnice wyborcze (obniżka podatków, wzrost wydatków infrastrukturalnych). Lepsze nastroje inwestorów zagranicznych przełożyły się na wyraźne umocnienie polskiego długu – rentowności obligacji 10-letnich spadły o ponad 30 punktów bazowych. Zyskiwały również papiery zmiennokuponowe o zapadalności powyżej 3 lat - odpowiednio od 0,1% do 0,4%. Dobry wynik funduszu na tle benchmarku i konkurencji był efektem zakładu na zawężenie tzw. asset swap w segmencie 4-letnim, przeważenia papierów zminnokuponowych o dłuższych okresach zapadalności oraz dobrego zachowania portfela obligacji korporacyjnych. Dzięki temu subfundusz w marcu wypracował stopę zwrotu na poziomie 0,30%.

Skład portfela

5 największych pozycji w portfelu obligacji nieskarbowych na 30.12.2016

INSTRUMENT UDZIAŁ W AKTYWACH
1. BGK (2019-10-05) 2,50%
2. BANK ZACHODNI WBK (2026-12-03) 1,60%
3. BGK (2017-05-19) 1,40%
4. PKO FINANCE (2022-09-26) 1,10%
5. ORLEN CAPITAL (2021-06-20) 1,10%

Struktura portfela na 2016-12-30

Szczegółowe informacje znajdują się w sprawozdaniu finansowym za 2016 rok

Informacje dodatkowe

Pozycjonowanie subfunduszu

w BPH FIO Parasolowy ze względu na ryzyko inwestycyjne i potencjał zysku
BPH Skarbowy BPH Pieniężny
BPH Obligacji 1 BPH Obligacji 2
BPH Obligacji Korporacyjnych BPH Stabilnego Wzrostu BPH Selektywny
BPH Zrównoważony
BPH Akcji BPH Akcji Dynamicznych Spółek BPH Dywidendowy BPH Akcji Globalny BPH Akcji Rynków Wschodzących BPH Globalny Żywności i Surowców
Dla ostrożnych
Dla rozważnych
Dla odważnych
RYZYKO

Profil inwestora

Subfundusz przeznaczony jest dla inwestorów:

  • oczekujących wzrostu zainwestowanego kapitału na poziomie konkurencyjnym w stosunku do krótko- i średnioterminowych lokat bankowych w wyniku inwestycji dokonywanych w instrumenty dłużne,
  • akceptujących niską zmienność wartości jednostki uczestnictwa, jednak świadomych możliwości utraty części zainwestowanego kapitału.

Polityka inwestycyjna

Subfundusz inwestuje głównie w dłużne instrumenty finansowe emitowane zarówno przez Skarb Państwa jak i przedsiębiorstwa. Subfundusz może lokować na rynkach zagranicznych. Aktywa Subfunduszu są lokowane przede wszystkim w instrumenty dłużne, dla których czas pozostający do wykupu nie przekracza 397 dni lub wysokość oprocentowania jest ustalana dla okresów nie dłuższych niż 397 dni. Subfundusz dąży do osiągnięcia wyższej stopy zwrotu niż BPH Skarbowy przy akceptacji wyższego ryzyka związanego z inwestowaniem w obligacje korporacyjne.

Szczegóły subfunduszu

Benchmark:

stawka WIBID 3M

Rachunek nabyć:
69 1060 0076 0000 3210 0023 2423
Waluta subfunduszu:
PLN
Wartość początkowa jednostek:
100,00
Data utworzenia subfunduszu:
2014-07-16

Zadzwoń lub napisz

odpowiemy na wszystkie pytania
Zadzwoń Infolinia*: 801 350 000 *koszt połączenia wg taryfy operatora

Na co zwracać uwagę

Rozważając inwestycje w Fundusze warto zwrócić uwagę lub zapytać doradcę o:

  • horyzont inwestycyjny,
  • poziom ryzyka - wynikający ze stosowanej polityki inwestycyjnej, określający możliwą zmienność inwestycji w przyszłości,
  • wskaźnik zysku do ryzyka - określający historyczną zmienność inwestycji (prezentowany w Kluczowych Informacjach dla Inwestorów),
  • poziom opłat.